Proč se z transformátorů najednou stal obrovský hit?

„Dřív jsem si myslel, že čipy jsou jádrem výpočetního výkonu, ale nikdy jsem si nepředstavoval, že transformátory jsou ve skutečnosti ‚srdcem dodávajícím energii‘ AI!“ Nedávno se téma „Čínské transformátory létají z regálů“ vyšplhalo na vrchol seznamu trendů a vyvolalo vzrušené diskuse na celém internetu.

Vzhledem k tomu, že celosvětová poptávka po výpočetním výkonu AI explodovala, poptávka po napájecích zařízeních rostla v tandemu, což vede k bezprecedentnímu „nárůstu objednávek“ mezi čínskými výrobci transformátorů – továrny po celé zemi pracují nepřetržitě na plnou kapacitu a některé zámořské objednávky jsou již rezervovány do roku 2027.

Podle údajů Generální celní správy dosáhl celkový vývoz transformátorů z Číny v roce 2025 64,6 miliard juanů, což představuje meziroční nárůst o téměř 36 %, přičemž průměrná vývozní cena vzrostla ve srovnání s předchozím rokem zhruba o jednu třetinu.

Čína se stala největším světovým výrobcem transformátorů, protože vytvořila nejkomplexnější systém výroby transformátorů na světě. Země má „tvrdou sílu“ plné autonomie a kontroly nad celým průmyslovým řetězcem, přičemž výrobní kapacita představuje přibližně 60 % celosvětového celku. Její exporty se dostávají do regionů včetně jihovýchodní Asie, Evropy, Středního východu a Afriky.

Podle zprávy výzkumného ústavu slouží transformátory, které fungují na principu elektromagnetické indukce, jako kritický článek spojující všechny segmenty energetického systému. Toto odvětví je charakterizováno: expanzí v měřítku řízenou politikou a poptávkou po obnovitelné energii; koncentrace trhu je polarizovaná, segmenty vyšší třídy se koncentrují a segmenty nižší třídy jsou roztříštěné. Od roku 2020 do roku 2024 vzrostla velikost trhu v odvětví transformátorů z 184,493 miliard juanů na 375,435 miliard juanů se složenou roční mírou růstu (CAGR) 19,44 %; předpokládá se, že do roku 2029 dosáhne 714,287 miliardy juanů s CAGR přibližně 13,74 %.

Podle výzkumné zprávy společnosti Zhongyuan Securities, poháněné faktory, jako je přechod na čistou energii a rychlý rozvoj průmyslu umělé inteligence, zůstává poptávka po elektřině na zámořských trzích silná. Zejména evropské a americké země čelí naléhavé potřebě modernizace sítě kvůli stárnoucí infrastruktuře, zatímco země jihovýchodní Asie zaznamenávají zvýšenou poptávku po elektrickém zařízení řízenou místním rozvojem infrastruktury, což představuje příznivé příležitosti pro vývoz čínských přenosových a transformačních zařízení.

Kromě toho výzkumná zpráva společnosti China International Capital Corporation (CICC) uvádí, že State Grid plánuje investovat 4 biliony juanů do vybudování nového energetického systému během období 15. pětiletého plánu, což představuje 40% nárůst ve srovnání se 14. pětiletým plánem; China Southern Power Grid vyčlenila 180 miliard juanů na investice do fixních aktiv v roce 2026, což představuje nový rekord již pátý rok v řadě s průměrnou roční mírou růstu 9,5 %. Zpráva naznačuje, že roční investice dvou energetických sítí během období 15. pětiletého plánu mohou dosáhnout 1 bilionu juanů, přičemž domácí i mezinárodní investiční trendy v oblasti energetických sítí jsou na vzestupu, což může potenciálně vést k velkému globálnímu cyklu investic do elektřiny.

Se silným růstem zahraniční poptávky CEHO také aktivně expanduje na zámořské trhy.

Čím to je, že právě v tuto chvíli celosvětová poptávka po energetických zařízeních zažívá koncentrovaný nárůst?

Odpověď spočívá v neukojitelné „chuti“ datových center AI.

Odborníci vysvětlují, že energetická zátěž hyperscale datového centra již přesáhla 1 gigawatt, což je ekvivalent letní špičkové zátěže středně velkého města. Ještě důležitější je, že velké jazykové modely se posouvají od „školení“ k „odvozování“, čímž se spotřeba energie mění z jednorázové investice na průběžné výdaje. Jedno středně velké datové centrum postavené společností Meta vyžaduje stovky snižovacích transformátorů.

Mezinárodní energetická agentura předpovídá, že do roku 2030 bude nová světová poptávka po elektřině odpovídat více než dvojnásobku současné spotřeby elektřiny v Evropské unii a globální poptávka po energii datových center se do té doby více než zdvojnásobí. Energetická poradenská firma Wood Mackenzie odhaduje, že současná globální mezera v dodávkách výkonových transformátorů je až 30 %.

Proč na pozadí globálního nedostatku transformátorů proudí objednávky do Číny?

Za prvé, „rychlost“ řízená bezproblémovou integrací dodavatelského řetězce.

Za druhé, „kompatibilita“, pramenící z přesného pochopení tržní poptávky.

Za třetí, „spolehlivost“, kterou umožnila podpora domácího trhu.